—头条关注—

1、国务院总理李强出席2023年夏季达沃斯论坛开幕式并致辞。李强表示，在未来更长时间里，中国将继续为世界经济复苏和增长提供强大动能，也为各国投资者提供互利共赢的合作机遇。李强指出，中国经济回升向好态势明显，一季度同比增长4.5%，预计二季度增速将快于一季度，全年有望实现5%左右的预期增长目标。完全有信心、有能力，在一个较长的周期内，推动中国经济在高质量发展轨道上行稳致远。（wind）

2、一批楼市新政来了，住建部部长倪虹发声！倪虹指出，要为人民群众建造好房子，提高住房品质，探索建立房屋养老金制度，为房屋提供全生命周期安全保障。据记者不完全统计，近期已有福建福清、南京六合、沈阳、河南南阳、嘉兴、扬州、连云港等多地发布楼市新政，支持刚性和改善性住房需求，促进房地产市场平稳健康发展。（上海证券报）

3、人民币大反攻。离岸人民币兑美元一度收复7.22关口，较日内低点反弹约300个基点。人民币拉升的原因究竟是什么？分析人士认为，原因可能主要来自两个方面：一是美元指数大幅杀跌，离岸多头机构可能借机反攻；二是临近半年结束期，一些离岸结汇活动可能会大幅增加。接下来，市场又将迎来关键数据的密集公布期，六月份的PMI指数，二季度的宏观经济数据，工业企业的表现等。这将会给人民币资产提供新的指引。目前，偏不利的方面是，美联储已经释放出七月份再度加息的预期。等这个预期兑现之后，市场或许会有新的机会。（券商中国）

—宏观要闻—

1、商务部部长助理陈春江表示，中国将推进高水平对外开放。更大力度吸引和利用外资。中国将扩大市场开放，使更多企业能进来，将研究进一步合理缩减外资准入负面清单，加大现代服务业开放力度。（wind）

2、亚洲依然是经济的主要增长引擎。在2023夏季达沃斯论坛上，经济学人集团大中华区总裁刘倩表示，展望全球，亚洲依然是经济的主要增长引擎。2023年全球经济增速预计是2.1%，而亚洲预计是4.8%。在未来，如果中国经济增速达到6%，对亚洲和世界都会产生举足轻重的影响。与此同时，进一步开放对提振企业和消费者信心来说十分重要。（上海证券报）

3、近半年吸金逾1400亿元，资金借道ETF抄底A股。A股ETF迎来资金大举加仓。受市场震荡影响，资金“抄底”持续加码，不到半年时间，已有超千亿资金借道ETF涌入A股市场。此外，今年以来，新发ETF为市场贡献了较多增量资金，越来越多的个人投资者、机构投资者青睐指数投资。（中国证券报）

4、大利好！四家房企公告再融资获批。6月27日晚，四家上市房企保利发展、大名城、中交地产、福星股份同时公告，收到中国证监会出具的关于同意向特定对象发行股票注册的批复。这意味着，在“第三支箭”涉房股权融资放开7个月后，首批房企再融资正式落地。此前的6月16日，首单房企重大资产重组批文则花落招商蛇口。（中国基金报）

5、全球货币紧缩进入“艰难时刻”，IMF暗示各国调高通胀容忍度避免过度加息。国际货币基金组织（IMF）副总裁Gita Gopinath在欧洲央行年度经济论坛表示，各国央行必须接受一个“令人不安的事实”，即他们必须容忍通胀率在更长时间内高于2%的目标，以避免加息带来金融危机。这恰恰与国际清算银行(BIS)的观点截然不同。国际清算银行最新的年度报告呼吁全球央行进一步加息。（21财经）

—行业观察—

1、工信部发布新版《中华人民共和国无线电频率划分规定》，其中提出，率先在全球将6GHz频段划分用于5G/6G系统。

2、国内高校最大的云上科研智算平台CFFF在复旦大学正式上线。这台为发现和解决复杂科学问题而建的科研“超级计算机”由复旦大学与阿里云、中国电信共同打造，以先进的公共云模式提供超千卡并行智能计算，支持千亿参数的大模型训练——这在国内高校中尚属首例，也领先于斯坦福大学等国际知名高校。

3、多城二手房挂牌量压顶。上海易居研究院监测数据显示，6月初全国13个重点城市二手房挂牌量攀上199万套，较今年初增加25%。其中，重庆二手房挂牌量已达226234套，位居全国第一。

4、财政部表示，本次延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策涉及多方面政策调整，包括对新能源乘用车设定减税限额、调整新能源汽车技术要求等，前期需要做的准备很多，将与相关部门共同做好政策转换工作，保证市场平稳过渡。

5、国产碳化硅进击8英寸工艺节点，最佳“掘金”窗口期步入倒计时。在新能源汽车、光伏、储能等市场持续推动下，国产碳化硅产业商业化持续推进，获得国际功率半导体巨头青睐和结盟，积极追赶更为先进的8英寸工艺节点，碳化硅产品价格有望步入“甜蜜点”。另一方面，碳化硅产业呈现跑马圈地的扩张态势，竞争日趋激烈，甚至有头部厂商已经喊话碳化硅创业窗口期已经接近关闭。

6、教育部：近日印发通知，部署各地教育行政部门认真做好暑期校外培训治理工作。通知强调，各地要树牢底线思维，严防风险安全隐患，全面开展培训机构风险隐患排查和风险防范管控，常态化开展培训机构“爆雷”“冒烟”监测，切实保障群众利益。

7、国家电网董事长辛保安指出，今年电力供应形势总体稳定可控，但随着气候变化以及经济快速发展，用电量大幅增长，所以在局部地区、局部时段、高峰时段可能还会存在一些小的缺口，已通过各种措施进行电网调度优化。

8、随着各地中高考的陆续结束，全国各大院校也即将进入假期模式，暑期旅游开始进入最旺时刻。叠加端午节居民旅游出行的火热，更让投资者对暑期旅游市场抱有极高的预期。

—数据揭秘—

1、融资融券：截至6月26日，上交所融资余额报7877.12亿元，较前一交易日增加6.75亿元；深交所融资余额报7176.11亿元，较前一交易日减少25.08亿元；两市合计15053.23亿元，较前一交易日减少18.33亿元。

2、北向资金：北向资金昨日成交额为1166.81亿元，成交净卖出25.96亿元。其中，沪股通净卖出0.58亿元，深股通净卖出25.38亿元。活跃个股方面，北向资金昨日净买入较多的有美的集团、工业富联、中际旭创、中国平安、比亚迪，净买入金额分别为7.79亿元、0.47亿元、0.42亿元、0.41亿元、0.06亿元。北向资金净卖出较多的有五粮液、贵州茅台、宁德时代、中兴通讯、中国船舶，净卖出金额分别为5.99亿元、5.78亿元、5.76亿元、5.03亿元、4.74亿元。

3、龙虎榜：昨日机构席位资金合计净买入约2834.66万元。其中，净买入的个股16只，净卖出的个股13只。机构净买入最多的股票是新时达，净买入金额约9813.07万元；机构净买入居前的还有中国动力、东田微、南方精工、深南电A、威星智能等股。机构净卖出最多的股票是顺鑫农业，净卖出金额约9931.98万元；机构净卖出居前的还有华光环能、秦川机床、国瑞科技等股。

—公司要闻—

1、500亿芯片巨头遭遇“空袭”！6月27日晚间，龙芯中科公告，公司股东中科百孚、横琴利禾博、鼎晖华蕴及鼎晖祁贤拟减持合计不超过5279.63万股，不超过公司总股本的13.17%。

2、贵州茅台：控股股东增持计划已实施完毕。

3、安利股份：拟以2000万元-3000万元回购股份。

4、信邦制药：拟以1亿元至2亿元回购股份。

5、苏试试验：拟以5000万元至1亿元回购股份。

6、圆通速递：拟以3亿元至5亿元回购股份。

7、天赐材料：拟在德克萨斯州建设年产20万吨电解液项目。

8、中天科技：拟收购如东和风海上风力发电有限公司20%股权。

9、方正电机：获得理想汽车项目定点书。

10、新雷能：拟2.9亿元投建通信及数据中心电源研发制造基地项目。

11、江波龙：拟新设子公司购买力成苏州70%股权。

12、朗姿股份：拟定增募资不超16.68亿元，用于美容医院建设等项目。

13、海伦哲：上半年净利润预增51.61%-61.55%。

14、东方电热：子公司预中标2.67亿元还原炉设备招标。

15、双良节能：控股子公司预中标2.67亿元还原炉设备招标项目。

16、九强生物：股东拟减持公司不超5.28%股份。

17、兰石重装：仙湖科技等筹建氢能及氨氢融合新能源技术产业发展平台公司。

18、广汽集团：正全力推进广汽埃安IPO工作。

19、中国移动：正式发布两颗自研通信芯片。

—全球市场—

1、美国股市：强劲数据提振市场风险偏好，三大指数集体收涨，科技股引领反弹。美东时间周二，美股三大指数集体收涨，科技股表现强势。尽管面临美联储加息压力，但一系列数据显示美国经济仍然强劲，提振了市场风险偏好。数据显示，美国6月谘商会消费者信心指数录得109.7，为2022年1月以来新高。美国5月新屋销售总数年化录得76.3万户，为2022年2月以来新高。另有报告显示，受机械和电气设备新订单的提振，5月份美国工厂的商业设备订单连续第二个月上升。

2、港股：香港恒生指数收涨1.88%，报19148.13点，结束五日连跌。大市成交916.88亿港元，南向资金净卖出73.59亿港元，腾讯控股逆势获净买入2.98亿港元居首。中国台湾加权指数收跌1%，报16887.90点。

3、国际原油及黄金：国际油价全线下跌，国际贵金属期货收盘涨跌不一。

4、国内期货：国内商品期货夜盘收盘多数上涨，能源化工品普遍上涨，乙二醇涨近1%。黑色系全线上涨，铁矿石涨1.85%，焦炭涨1.72%，焦煤涨近1%。农产品多数下跌，豆二跌1.99%，菜油跌1.63%，菜粕跌1.48%，豆油跌1.46%，白糖跌1.32%，豆粕跌1.27%。 基本金属多数收涨，沪锡涨1.64%，不锈钢涨0.65%，沪铝涨0.61%，沪锌涨0.53%，沪镍涨0.37%，沪铅跌0.19%，沪铜跌0.51%。

5、LME期货：伦敦基本金属多数收涨，LME期铜跌0.49%报8350美元/吨，LME期锌涨1.8%报2370美元/吨，LME期镍涨2.63%报20840美元/吨，LME期铝涨2.05%报2192.5美元/吨，LME期锡涨2.4%报26250美元/吨，LME期铅涨1.33%报2097美元/吨。

6、人民币汇率：周二在岸人民币兑美元16:30收盘报7.2101，较上一交易日上涨118个基点，夜盘收报7.2273。人民币兑美元中间价报7.2098，调贬42个基点。

—银河看市—

整体表现：在连续大跌后，昨日A股三大指数集体反弹，收回部分失地。全市场成交8422.94亿元，较上个交易日大幅减少1367.78亿元。陆港通北向资金净流出25.96亿元，南向资金净流出73.59亿港元。央行公开市场操作净投放370亿元，货币市场利率回落。

热点主题：家用轻工、中船系、大基建央企、房地产精选、旅游出行等表现活跃，万得光模块(CPO)、半导体设备、火电、电力股精选、半导体精选、中芯国际产业链等表现低迷。

策略建议：连续大幅下跌后，做空动能有所释放，市场反弹需求强烈，人民币汇率反弹，共同助力昨日A股企稳上涨。个股活跃度大幅提升，市场情绪有所改善。指数反弹降低了探底风险，但未能完全收复前天失地，且成交大幅缩量，资金入场尚不够积极。地产链集体反弹或是出于政策预期，三月以来市场的波动多数与预期及其兑现程度有关，本次能否就此企稳有待观察，关注经济数据和政策加力动向，低位大幅波动是快进快出做T摊薄成本的好机会。

（秦晓斌：S0130617050016）

—基金观点—

1、永赢基金范帆：关注AI赋能的消费电子投资机会。在细分板块中，范帆认为，消费电子最大的机会还是来自于产品创新周期。因此，与AI有关的子赛道可能会存在较好的机会，例如智能穿戴设备在AI赋能后，能否大幅提升体验从而带来产品的量价齐升；AI大幅降低内容生成成本，XR应用改善后能否激发新的硬件需求。除此以外，一些与顺周期关联度较高的子行业，如被动元器件、面板、LED等也可能随着经济复苏出现边际改善，有望带来一轮修复性的机会。

2、机构关注港股左侧布局机会。在港股科技ETF基金经理梁杏看来，当前港股市场估值较低，海外流动性宽松的大环境对港股的压制有所改善，当前有一定的低位布局价值。长期来看，港股具备较好的投资价值，生物医药、芯片、新能源车等新经济龙头尤其值得关注。